cool hit counter

Analisa Saham Bbri Pandai Saham

Siapa yang tidak mengenal bank yang logonya berwarna biru ini. Merupakan keliru satu bank BUMN pada Indonesia menggunakan usia yang tertua dan memiliki kantor cabang hingga pelosok-pelosok di semua Indonesia. Bank BRI berdiri semenjak lepas 16 Desember 1895.

Bank BRI mulai go public semenjak tanggal 10 November 2003 dimana 30% kepemilikannya dilepas ke publik. Ketika itu saham bbri harga saham BBRI ditutup pada posisi Rp 98,- per lembarnya. (Yup cuman 98 perak saja, bandingkan dengan harga saham BBRI ketika ini yang per tanggal 25 Februari 2019 mencapai Rp tiga.960,00 per lembarnya.

Kenaikan menurut IPO hingga waktu ini mencapai 3940,8163% .

[bctt tweet=”Jika dirata-ratakan menurut tahun 2003 hingga 2019 (16 tahun) maka rata-rata per tahun kenaikan harga saham BBRI saham bbri merupakan 246,3% .” via=”no”]

Menarik bukan bila kita mempunyai investasi saham BBRI sejak IPO :D. Total aset yg dimiliki sang BRI mencapai Rp 1.296 Triliun (data laporan keuangan 2018)

Perlu diketahui jua terdapat risiko-risiko pada saham yg bisa dibaca di artikel ini : Risiko Berinvestasi pada Saham

Produk-produk yg dimiliki sang Bank BRI sanggup dikatakan hampir seperti menggunakan bank-bank umum lainnya. Mulai menurut tabungan, giro, deposito, kredit, layanan perbankan dan investasi. Anak perusahaan berdasarkan Bank BRI diantaranya :BRI Syariah, perusahaan ini sudah go public dengan kode emiten BRIS.BRI Agro, perusahaan ini juga sudah go public dengan kode AGRO.

BRI AgroBRI RemittanceBRI LifeBRI Finance

Bank BRI juga mempunyai penyertaan kapital pada beberapa perusahaan besar& terkenal pada Indonesia yg detail lengkapnya mampu dibaca pada laporan keuangannya.

Dilihat berdasarkan kepemilikannya per tanggal 27 Februari 2019, saham BBRI sebesar 56.751% dimiliki sang Negara Republik Indonesia & sisanya dimiliki sang publik.Kepemilikan Saham BBRI

Dari 43,25% yg dimiliki oleh publik tersebut ternyata 81% nya dimiliki oleh asing dan hanya 19% yg dimiliki oleh investor domestik (dari data menurut KSEI per 31 Januari 2019).Kepemilikan Saham Publik BBRI

Dari kepemilikan domestik tadi ternyata sebagian besardipegang oleh industri asuransi (29%) & reksa dana (27%). Investor individu sendiri total menguasai saham BBRI sebanyak hampir 12% nya saja.  Data lebih lengkap mampu dilihat pada gambar dibawah serta penjelasannya.Kepemilikan Saham Publik Domestik BBRIInsuranceISMutual FundMFPension FundPFFinancial InstitutionIBCorporateCPSecurities CompanySCFoundationFDIndividualIDLainnya (Others)OT

Dari data kepemilikan saham tadi menerangkan saham Bank BRI memang menjadi rebutan institusi-institusi akbar baik di luar negeri maupun domestik.Analisa Saham BBRI 

Analisa saham BBRI ini akan lebih banyak memakai analisa mendasar dan memakai data laporan keuangan menurut tahun 2014 sampai 2018. Terdapat beberapa disparitas analisa dimana ada beberapa analis yg lebih bahagia apabila data yg digunakan lebih panjang atau misal 10 tahun terakhir.

lima tahun berdasarkan pendapat gw sudah relatif buat melihat bagaimana kinerja BBRI pada masa kemudian dan dapat digunakan buat mengetahui kemana kinerjanya pada masa mendatang.

Hal-hal yg akan dibahas dalam analisa saham BBRI ini diantaranya :Neraca BBRI

Dilihat dari neraca terjadi peningkatan aset yg konsisten selama 5 tahun terakhir. Kenaikannya hampir selalu 2 digit kecuali pada tahun 2015 yg hanya naik 9,54%.

Aset yg dimiliki sang BBRI pada posisi akhir tahun 2018 merupakan sebanyak Rp 1.296 Triliun . Aset ini merupakan galat satu aset bank terbesar pada Indonesia.

Rata-homogen kenaikan aset BBRI sebesar 12.79% dari tahun 2014 sampai 2018. Total simpanan nasabah yg ada di BBRI pula meningkat secara konsisten pada homogen-homogen nomor11% dari tahun 2014 – 2018.

Hal yg perlu diperhatikan pada menganalisa saham perbankan merupakan seberapa banyak dana murah yg dimiliki atau lebih dikenal dengan nama CASA (Current Account Saving Account). Makin tinggi CASA maka makin rendah biayadana yang dibutuhkan sang bank tersebut. Makin rendah porto dana atau istilah kerennya cost of fund maka makin tinggi keuntungan yang dihasilkan.

Dari laporan keuangan BBRI (PT Bank Rakyat Indonesia, Tbk) posisi akhir tahun 2018 diperoleh CASA sebanyak 62.15% . Yang termasuk ke dalam CASA merupakan simpanan yg berbentuk Giro dan Tabungan saja. Bagaimana menggunakan rasio CASA pada bank lainnya yang sejenis dengan BBRI??. Nantikan analisa saham emiten lainnya di artikel pintarsaham.id berikutnya 😀

Rasio PBV BBRI lima Tahun Terakhir

Dilihat berdasarkan rasio PBV dalam lima tahun terakhir, BBRI mempunyai rata-rata PBV sebesar 2.516. Book value atau nilai buku terlihat menurun dalam 2017 lantaran BBRI melakukan stock split 1 : 5.

Dilihat menurut posisi PBV rata-rata lima tahun terakhir maka ketika ini saham BBRI berada di posisi pada atas homogen-rata PBVnya selama lima tahun. Tapi coba kita lihat nanti proyeksi pertumbuhannya jika dalam jangka panjang 😀Laporan Laba Rugi BBRILaba Bersih BBRI lima tahun terakhir

Bank BRI secara konsisten menunjukkan taraf pertumbuhan keuntungan yang konsisten menurut tahun ke tahun. Meskipun sempat mengalami yg namanya pertumbuhan laba yg hanya 1 digit di tahun 2015 dan 2016. BRI berhasil meraih kenaikan laba sampai 11.62% pada periode 2018 kemudian. [bctt tweet=”Rata-homogen taraf pertumbuhan keuntungan Bank BRI dari tahun 2014 – 2018 adalah sebanyak 7.5875% .” via=”no”]Rasio Keuangan BBRI lima Tahun Terakhir

Dilihat berdasarkan rasio PER secara rata-homogen dalam lima tahun terakhir maka diperoleh angka 12.6. Tujuan merata-ratakan ini adalah buat mengetahui berapa kisaran PER yg masuk akal untuk saham BBRI dalam kisaran 5 tahun terakhir.

EPS sebagai turun pada 2017 & 2018 bukan ditimbulkan sang penurunan kinerja BBRI tapi murni lantaran bank ini melakukan stock split 1 : lima pada November 2017. 

Pertumbuhan EPS berdasarkan tahun ke tahun secara rata-rata menggunakan memperhatikan faktor stock split adalah sebesar 7.54%. ROE sendiri berada di atas 15% sebagai akibatnya layak buat dikoleksi berdasarkan sisi valuasinya.

apabila diperhatikan masih ada perbedaan jumlah lembar saham yg ada pada tahun 2016 & selanjutnya lantaran BBRI melakukan stock split. Untuk lebih jelasnya mengenai stock split bisa dibaca pada Pengaruh Stock Split & Reverse Stock Split terhadap Harga SahamLaporan Arus Kas BBRILaporan Arus Kas BBRI

Dilihat dari laporan arus kas BBRI tercatat selama 5 tahun terakhir , dua kali mengalami penurunan arus kas higienis yaitu pada tahun 2017 & 2015. Hal yang hebat adalah perusahaan ini memiliki posisi kas & setara kas hingga 217 Triliun pada periode tahun 2018. Jumlah kas yg sangat banyak tentu saja.

Arus kas secara garis akbar dibagi sebagai 3 macam yaitu Arus Kas menurut kegiatan operasi, arus kas dari aktivitas investasi dan arus kas menurut aktivitas pendanaan. Ingin memahami lebih kentara tentang arus kas investasi baca di artikel berikut : Arus Kas berdasarkan Kegiatan Investasi 

[bctt tweet=”Perusahaan yang baik dicermati menurut arus kasnya merupakan perusahaan yg memiliki arus kas bersih positif. ” via=”no”]. Logikanya pada global usaha, profit itu penting tapi masuknya kas secara rutin juga sangat penting. Laba yang hanya diatas kertas akan percuma jika tidak ada benar-benar arus kas masuk.Kecenderungan Kenaikan Harga BBRI

Berdasarkan data yang diakses pada website stockbit berdasarkan data 10 tahun terakhir diperoleh peluang saham ini naik terdapat paling akbar pada Bulan Maret & Juli. Salah satu penyebabnya antisipasi pembagian dividen rutin yang umumnya di bulan April.

Dari sini terlihat bahwa sehabis pembagian dividen umumnya harga suatu saham akan cenderung turun, terlihat peluang harga menurun paling akbar buat BBRI merupakan pada bulan April.Kecenderungan kenaikan saham BBRI 10 tahun terakhirPublic Expose BBRI

Public expose atau gambaran kinerja merupakan salahsatu cara kita menjadi investor saham buat mengetahui kinerja suatu perusahaan secara eksklusif face to face dengan para manajemen perusahaan.

Anda bisa menanyakan apapun mengenai kinerja perusahaan, kebijakan perusahaan & program kerja pada masa depan. Kegiatan ini harus dilakukan sang perusahaan terbuka atau emiten minimal sekali setahun. 

BBRI melakukan public expose terakhir pada 29 Agustus 2018 pada Jakarta. 

Dari planning perusahaan terlihat bahwa visi Bank BRI adalah ingin menjadi bank paling bernilai pada Asia Tenggara & rumah bagi talenta yang terbaik. BRI dalam corporate plan 2018 – 2022 penekanan menyebarkan asal daya manusia, IT, saluran distribusi & memitigasi risiko yg baik. 

BRI pula bank yang satu-satunya pada Indonesia memiliki satelit sendiri yg disebut dengan BRIsat. Peluncuran ini merupakan salahsatu bentuk efisiensi porto operasional berdasarkan BRI. 

Melihat kinerja laporan keuangan selama lima tahun kebelakang tersebut dilakukan perhitungan homogen-homogen taraf pertumbuhannya buat mengetahui target harga saham BBRI ke depannya.